单选题：

　　以下不属于银行理财产品的特征信息的是(　)。

　　A.资金门槛

　　B.风险等级

　　C.资产类型

　　D.产品结构

　　『正确答案』A

　　『答案解析』A属于产品目标客户信息。

　　单选题：

　　风险承受能力较低，适合投资低风险、中低风险理财产品的是(　)投资者。

　　A.保守型

　　B.谨慎型

　　C.稳健型

　　D.中立型

　　『正确答案』B

　　『答案解析』投资者风险承受能力分类

　　对应风险承受能力 投资者类型 适合的理财产品

　　风险承受能力极低 保守型 低风险

　　风险承受能力较低 谨慎型 低风险、中低风险

　　风险承受能力一般 稳健型 低风险、中低风险、中风险

　　风险承受能力较高 积极型 低风险、中低风险、中风险、中高风险

　　风险承受能力很高 激进型 低风险、中低风险、中风险、中高风险、高风险

　　多选题：

　　以下适合保守、稳健型客户的银行理财产品有(　) 。

　　A.股票类理财产品

　　B.债券型理财产品

　　C.货币型理财产品

　　D.组合投资类理财产品

　　E.结构性理财产品

　　『正确答案』BC

　　『答案解析』BC都是投资于信用风险小、高流动性的投资领域。

　　多选题：

　　组合投资类理财产品的特点有(　)。

　　A.产品期限覆盖面广，可以全面地满足不同类型客户对投资期限的个性化需求

　　B.产品的表现更加依赖于发行主体的管理水平

　　C.适合保守和稳健性客户

　　D.信息透明度较高

　　E.其回报率取决于一组或多组外汇的汇率走势

　　『正确答案』AB

　　『答案解析』组合投资类理财产品透明度较差。E是外汇挂钩类理财产品。

　　单选题：

　　ETF本质上是(　)。

　　A.合格境内投资者

　　B.合格境外投资者

　　C.开放式基金

　　D.封闭式基金

　　『正确答案』C

　　『答案解析』ETF本质上是开放式基金，但同时可以像封闭式基金一样在交易所上市交易。

　　多选题：

　　在为客户推荐代理理财产品时，需要考虑的因素有(　)。

　　A.客户所属的人生周期

　　B.客户的风险承受能力

　　C.客户的投资目标

　　D.投资期限长短

　　E.产品流动性

　　『正确答案』ABCDE

　　『答案解析』本题考查银行代理理财产品销售原则。

　　单选题：

　　基金份额总额不固定，基金份额可以在基金合同约定的时间和场所申购或者赎回的基金是(　)。

　　A.契约型基金

　　B.公司型基金

　　C.封闭式基金

　　D.开放式基金

　　『正确答案』D

　　『答案解析』本题考查开放式基金定义。

　　开放式基金的交易价格主要由(　)决定。

　　A.基金总资产

　　B.供求关系

　　C.基金净资产

　　D.基金负债

　　『正确答案』C

　　『答案解析』封闭式基金价格由供求关系决定。

　　2.按照投资对象不同，基金可分为股票型基金、债券型基金、混合型基金、货币市场基金。股票型基金股票投资比重不得低于60%，高风险高收益;债券型基金债券投资比重不得低于80%，低风险低收益;货币市场基金以货币市场工具为投资对象，低风险、低收益、高流动性。混合型基金同时以股票、债券、货币市场，比例与股票型基金、债券型基金不同。

　　单选题：

　　某基金在股票、债券市场投资比例都是50%，则该基金属于(　)。

　　A.股票型基金

　　B.债券市场基金

　　C.混合型基金

　　D.货币市场基金

　　『正确答案』C

　　『答案解析』股票型基金股票投资比重不得低于60%，债券型基金债券投资比重不得低于80%，混合型基金同时以股票、债券、货币市场，比例与股票型基金、债券型基金不同。

　　单选题：

　　为了获得稳定的现金流，应当投资于哪种基金?(　)

　　A.创业基金

　　B.对冲基金

　　C.成长型基金

　　D.收入型基金

　　『正确答案』D

　　『答案解析』收入型基金强调基金单位价格的增长，使投资者获取稳定的、最大化的当期收入。收入型基金一般均按时派息给投资者，使投资者有固定的收入来源。

　　多选题：

　　成长型基金与收入型基金的区别体现在(　)。

　　A.成长型基金重视基金的长期成长，强调为投资者带来经常性收益;收入型基金强调基金单位价格的增长，使投资者获得稳定的、最大化当期收入

　　B.成长型基金投资对象通常是风险较大的金融产品，收入型基金投资对象一般为风险较小、资本增值有限的金融产品

　　C.成长型基金中现金持有量较小，收入型基金中现金持有量比较大

　　D.成长型基金一般不会直接将股息分配给投资者，而是将股息再投资于市场;收入型基金一般均按时派息给投资者

　　E.成长型基金投资于资本市场，收入型基金投资于货币市场

　　『正确答案』ABCD

　　『答案解析』成长型基金投资对象常常是风险较大的金融产品;收入型基金投资对象一般为风险较小、资本增值有限的金融产品。但基金都是分散投资的，不能绝对化，所以E不对。

　　判断题：

　　契约型基金凭借基金契约经营基金资产，公司型基金则依据公司章程来经营基金资产。(　)

　　『正确答案』对

　　『答案解析』本题考查契约型基金和公司型基金经营的法律依据。

　　多选题：

　　以下哪种基金兼有封闭式基金和开放式基金的优点(　)。

　　A.QDII

　　B.QFII

　　C.LOF

　　D.ETF

　　E.FOF

　　『正确答案』CD

　　『答案解析』本题考查LOF和ETF基金的特点。

　　判断题：

　　基金的基础市场和基金自身都是影响基金类产品收益的因素。(　)

　　『正确答案』对

　　『答案解析』本题考查基金收益的影响因素。

　　各类基金中流动性最好的是(　)基金，收益最高的是(　)基金。

　　A.股票型　　债券型

　　B.货币型　　股票型

　　C.混合型　　债券型

　　D.股票型　　货币型

　　『正确答案』B

　　『答案解析』一般而言，基金的收益特征由高到低排序：股票型基金、混合型基金、债券型基金、货币市场型基金。从基金赎回角度来看，货币型基金的流动性较高。

　　单选题：

　　尽管基金通过组合投资分散风险，能在一定程度上分散(　)，基金的资产运作无法消灭风险，并且可能由于基金管理人运作不当加剧亏损。

　　A.系统风险

　　B.流动性风险

　　C.巨亏风险

　　D.非系统风险

　　『正确答案』D

　　『答案解析』组合投资能够分散的风险是非系统风险。

　　判断题：

　　商业银行的保险销售人员应至少有1年以上保险销售经验，接受过不少于40小时的专项培训，并无不良记录。(　)

　　『正确答案』错

　　『答案解析』投资连结保险销售人员应至少有1年以上保险销售经验，接受过不少于40小时的专项培训，并无不良记录。

　　多选题：

　　下列关于银行代理寿险产品的说法，错误的有(　)。

　　A.分红险的收益来源于死差益、利差益和费差益所产生的可分配盈余

　　B.万能险的风险来源于保险公司的资产规模、发展历史、理财团队专业化水平等

　　C.投资连结保险是一种新形式的终身财险产品

　　D.分红险的收益风险来源于股票市场的波动和利率波动

　　E.投连险产品的一部分保费进入投资账户，另一部分用于风险保障

　　『正确答案』CD

　　『答案解析』投资连结保险是一种新形式的终身寿险产品，所以C不对。分红险的收益风险来源于死差益、利差益和费差益所产生的可分配盈余，所以D不对。

　　单选题：

　　银行代理新型寿险产品风险最大的是(　)。

　　A.分红寿险

　　B.投连险

　　C.万能寿险

　　D.终身寿险

　　『正确答案』B

　　『答案解析』分红险分享保险公司经营盈余，没有亏损的可能。万能寿险有最低保证收益率。而投连险所有的投资风险由投保人自己承担。

　　判断题：

　　保险产品的最显著的风险是源自保险公司投资部门的投资水平。(　)

　　『正确答案』错

　　『答案解析』保险产品的最显著的风险是源自保险的长期性。

　　单选题：

　　我国的国债专指(　)代表中央政府发行的国家公债。

　　A.国务院

　　B.财政部

　　C.中国人民银行

　　D.国资委

　　『正确答案』B

　　『答案解析』本题考查国债发行部门。我国的国债专指财政部代表中央政府发行的国家公债。

　　判断题：

　　记账式国债不可记名、可以挂失、但由于记账式国债的发行和交易均无纸化，所以效率高，成本低，交易安全。(　)

　　『正确答案』错

　　『答案解析』记账式国债以记账形式记录债权，通过银行间债券市场或证交所的交易系统发行和交易，可以记名、挂失。

　　单选题：

　　以下投资产品中流动性最高的是(　)。

　　A.短期国债

　　B.公司债券

　　C.股票

　　D.长期国债

　　『正确答案』C

　　『答案解析』国债一般到期才能够还本，即使如记账式国债在二级市场出售，债券市场的交易通常也没有股票市场活跃，因此，债券的流动性一般弱于股票。在债券产品中，国债的流动性高于公司债券，短期国债的流动性好于长期国债。

　　多选题：

　　影响债券类产品收益的因素有(　)。

　　A.债券期限

　　B.市场利率

　　C.票面利率

　　D.流动性

　　E.债券信用等级

　　『正确答案』ABCDE

　　『答案解析』影响债券类产品收益的因素主要有债券期限、基础利率、市场利率、票面利率、债券的市场价格、流动性、债券信用等级、税收待遇以及宏观经济状况等。

　　单选题：

　　关于国债风险下列说法错误的是(　)。

　　A.可赎回债券降低了投资者的交易成本

　　B.提前偿付是一种本金偿付额超过预定分期本金偿付额的偿付方式

　　C.违约风险又称信用风险，是债券发行者不能按约定期限还本付息的风险

　　D.债券的到期时间越长，利率风险越大

　　『正确答案』A

　　『答案解析』由于赎回价格的存在，附有赎回权的债券的潜在资本增值有限。同时赎回债券增加了投资者的交易成本，从而降低了投资收益率。

　　单选题：

　　投资者将资产委托给信托投资公司，由信托公司按照(　)的意愿，以(　)的名义为(　)的利益或者特定目的管理、运用、处分资产。

　　A. 投资者、信托投资公司、受益人

　　B.信托投资公司、投资者、受益人

　　C.投资者、受益人、信托投资公司

　　D.信托投资公司、受益人 、投资者

　　『正确答案』A

　　『答案解析』资金信托业务是指投资者基于对信托公司的信任，将资产委托给信托投资公司，由信托公司按照投资者的意愿，以自己的名义为受益人的利益或者特定目的管理、运用、处分的业务行为。

　　单选题：

　　下列关于信托理财产品的说法，不正确的是(　)。

　　A.投资项目的方向决定了该信托产品的收益率和风险

　　B.信托管理公司通常只对信托产品承担有限责任

　　C.银行担保的信托产品风险较低

　　D.信托产品的流动性通常较好，有较好的转让平台

　　『正确答案』D

　　『答案解析』由于信托产品是为满足客户的特定需求而设计的，缺少转让平台，流动性比较差。

　　多选题：

　　银行代理的信托产品的风险包括(　)。

　　A.投资项目风险

　　B.项目主体风险

　　C.信托公司风险

　　D.流动性风险

　　E.项目客体风险

　　『正确答案』ABCD

　　『答案解析』本题考查银行代理信托产品风险。

　　判断题：

　　投资实物黄金条块安全性差。(　)

　　『正确答案』对

　　『答案解析』实物黄金条块有保存不便和移动不易的缺点，放在家中，安全性差。

　　判断题：

　　黄金和股票市场收益正相关，可以分散部分投资总风险。(　)

　　『正确答案』错

　　『答案解析』黄金和股票市场收益不相关甚至负相关，所以可以分散投资总风险。

　　单选题：

　　贵金属投资业务通过电子通讯技术完成，如果通讯出现故障，则可能导致投资者的经济损失，这是贵金属投资的(　)风险。

　　A.交易

　　B.技术

　　C.价格波动

　　D.信用

　　『正确答案』B

　　『答案解析』贵金属交易的技术风险是指通讯、电子设备故障导致的损失。

　　单选题：

　　限定性券商资产管理计划可细分为(　)和(　) 。

　　A.债券型、股票型

　　B.债券型、混合型

　　C.股票型、QDII型

　　D.债券型、货币市场型

　　『正确答案』D

　　『答案解析』限定性券商资产管理计划可细分为债券型和货币市场型，非限定性券商资产管理计划分为股票型、混合型、FOF型和QDII型。

　　【单选题】

　　下列关于优先股的说法，不正确的是(　)。

　　A.公司解散时，可优先得到分配的剩余资产

　　B.比普通股优先分配股利

　　C.股东一般没有参与公司决策的表决权

　　D.股息与公司盈利状况正相关

　　『正确答案』D

　　『答案解析』由于D项内容不在教材范围内，所以要用排除法。

　　【判断题】

　　非流通股在任何情况下都不能流通。(　)

　　『正确答案』错

　　『答案解析』非流通股可以通过拍卖或协议转让的方式来进行流通，但一定要获得证监会的批准。

　　【单选题】

　　股票与房产、珠宝首饰、古董字画相比，(　)。

　　A.收益更高

　　B.流动性更好

　　C.收益更低

　　D.流动性更差

　　『正确答案』B

　　『答案解析』与房产、珠宝首饰、古董字画相比，股票流动性好，变现能力强。

　　【单选题】

　　以下关于中小企业私募债说法错误的是(　)。

　　A.发行人是上市公司

　　B.每期募集投资者不超过200人

　　C.发行利率较高

　　D.发行人暂不包括房地产企业

　　『正确答案』A

　　『答案解析』中小企业私募债发行人是非上市中小微型企业。

　　【多选题】

　　中小企业私募债的优势在于(　)。

　　A.发行门槛低、成本可控

　　B.可无担保、无抵押

　　C.发行期限长

　　D.发行利率较目前中小企业常用的民间借贷成本低

　　E.无产业政策限定

　　『正确答案』ABDE

　　『答案解析』中小企业私募债发行期限可长可短。

　　【多选题】

　　参与中小企业私募债券认购和转让的合格投资者包括(　)。

　　A.商业银行

　　B.商业银行发行的理财产品

　　C.注册资本不低于人民币2000万元的企业法人

　　D.合伙人认缴出资总额不低于人民币5000万元，实缴出资总额不低于1000万元的合伙企业

　　E.基金产品

　　『正确答案』ABDE

　　『答案解析』C应为注册资本不低于人民币1000万元的企业法人。

　　上交所规定参与中小企业私募债券认购和转让的个人合格投资者金融资产总额不低于(　)万元。

　　A.200　　　　B.300

　　C.400　　　　D.500

　　『正确答案』D

　　『答案解析』本题考查上交所对参与中小企业私募债券认购和转让的个人合格投资者金融资产总额的要求。

　　【单选题】

　　中小企业私募债在流动性上(　)、在债券违约风险上(　)高评级债券。

　　A.低于、高于

　　B.低于、低于

　　C.高于、高于

　　D.高于、低于

　　『正确答案』A

　　『答案解析』中小企业私募债在流动性上低于、在债券违约风险上高于高评级债券，风险较高。

　　【单选题】

　　基金子公司的控股方为(　)。

　　A.商业银行

　　B.信托投资公司

　　C.保险公司

　　D.基金管理公司

　　『正确答案』D

　　『答案解析』基金子公司是指依照《公司法》设立，由基金管理公司控股，经营特定客户资产管理、基金销售以及中国证监会许可的其他业务的有限责任公司。

　　【单选题】

　　基金子公司利用自己的政策优势，出租牌照，将外部资产以产品合同形式在基金子公司履行一个文件性流程，帮助其他金融机构完成理财产品的开发。这是(　)业务。

　　A.类信托

　　B.资产证券化

　　C.通道

　　D.表外

　　『正确答案』C

　　『答案解析』通道业务是基金子公司利用自身的(监管)优势与产品开发需求方(主要是银行或信托)合作开发产品。

　　【单选题】

　　以下哪个不是基金子公司产品的特征(　)。

　　A.产品收益率较高

　　B.参与人数较多

　　C.产品标准化程度高

　　D.抗风险能力低

　　『正确答案』C

　　『答案解析』基金子公司产品的产品往往没有经历太多的市场检验，产品类型灵活多样，所以标准化程度低。

　　合伙制私募基金的特点不包括(　)。

　　A.设立门槛低

　　B.管理费浪费少

　　C.不用缴纳个人所得税

　　D.普通合伙人对债务承担无限责任

　　『正确答案』C

　　『答案解析』合伙制私募基金不用作为经济实体纳税，但是盈余分配后合伙人需要交纳个人所得税。

　　以下关于合伙制私募基金的管理费的说法错误的是(　)。

　　A.有两种做法：管理费包括运营成本和管理费单独拨付

　　B.管理费包括运营成本的做法是国际通行的

　　C.管理费单独拨付的做法是国际通行的

　　D.管理费包括运营成本的做法可以更好的吸引资金

　　『正确答案』B

　　『答案解析』管理费包括运营成本的做法是我国常用的。

　　(　)是指普通合伙人在已收到的管理费，以及所投资的项目退出后分配的利润中，拿出一定比例的资金存入特定账户，在基金或某些投资项目亏损或达不到最低收益时，用于弥补亏损或补足收益的机制。

　　A.回拨机制

　　B.优先收回投资机制

　　C.管理费单独拨付机制

　　D.信息披露机制

　　『正确答案』A

　　『答案解析』本题考查合伙制私募基金回拨机制的概念。回拨机制是指普通合伙人在已收到的管理费，以及所投资的项目退出后分配的利润中，拿出一定比例的资金存入特定账户，在基金或某些投资项目亏损或达不到最低收益时，用于弥补亏损或补足收益的机制。

　　以下哪些是合伙制私募基金对普通合伙人的约束(　)。

　　A.禁止普通合伙人从事关联交易

　　B.禁止有限合伙人从事关联交易

　　C.限制普通合伙人再次募集基金的速度

　　D.鼓励普通合伙人跟随基金进行投资

　　E.要求执行合伙事务的普通合伙人定期向有限合伙人进行报告

　　『正确答案』ACE

　　『答案解析』合伙制私募基金允许有限合伙人同本合伙企业进行交易。为了防止普通合伙人基于自身利益，不能客观地进行项目投资或退出，私募股权资金均限制普通合伙人跟随基金进行投资，或者限制跟随基金退出。

　　国内合伙制私募基金的有限合伙人会参与基金的投资事项，主要原因是监管部门的要求。(　)

　　『正确答案』错

　　『答案解析』主要原因是国内缺乏成熟的投资人和高信誉、高号召力的普通合伙人。

　　合伙制私募基金的普通合伙人的出资比例一般是(　)。

　　A.5%～10%

　　B.1%～2%

　　C.2%～5%

　　D.1%～5%

　　『正确答案』D

　　『答案解析』本题考查合伙制私募基金的普通合伙人的出资比例。普通合伙人的出资比例一般是1%～5%。

　　合伙制私募基金中LP和GP能够获得所有项目的联合投资机会。(　)

　　『正确答案』错

　　『答案解析』并非所有项目都允许联合投资。

　　合伙制私募基金中，LP违背出资责任的惩罚手段可能有(　)。

　　A.没收其在基金中的部分权益

　　B.没收其在基金中的全部权益

　　C.强制他们将其基金权益以某个折扣价格转让给替他履行出资义务的其他LP

　　D.没收部分收益

　　E.没收全部收益

　　『正确答案』ABCDE

　　『答案解析』本题考查合伙制私募基金中，LP违约责任。ABCDE选项均当选。

　　合伙制私募基金不能承诺固定收益，否则涉嫌非法集资。(　)

　　『正确答案』对

　　『答案解析』本题考查合伙制私募基金不得承诺保底收益或最低收益的原因。